前瞻性指標持續改善！上市銀行不良生成率有望下降

38家A股上市銀行2020年年報及2021年一季報已披露完畢。數據顯示，截至一季度末，26家銀行不良貸款率環比下降，29家銀行撥備覆蓋率環比上升。

分析人士認為，去年以來上市銀行加大不良確認、資產減值損失計提和不良處置力度。隨著經濟回暖，工業企業償債能力逐步提升，上市銀行不良生成率有望下降，行業新增風險減小，預計銀行業資產質量將保持穩健。

26家銀行不良率環比下降

第一季度上市銀行不良貸款率較上年末改善明顯。截至一季度末，有6家上市銀行不良貸款率保持在1%以下，其中寧波銀行表現最優，為0.79%。

與上年末相比，一季度末26家上市銀行不良貸款率有所下降，9家持平，3家有所上升。從改善幅度看，一季度末江陰銀行不良貸款率較上年末下降0.27個百分點，下降幅度最大，此外，中國銀行、蘇州銀行等5家銀行不良率均下降超過0.1個百分點。

同時，部分銀行仍在加大不良資產處置力度。北京銀行行長楊書劍日前表示，該行加大不良資產處置力度，資產質量保持基本穩定，2021年一季末，不良貸款率為1.46%，較2020年末下降0.11個百分點。郵儲銀行一季報顯示，報告期內清收處置不良資產63.86億元，新生成不良貸款75.56億元，不良貸款生成率為0.13%。

多家銀行還實現了不良“雙降”。例如，截至一季度末，中國銀行不良貸款余額為1948.77億元，比年初減少123.96億元;不良貸款率為1.30%，比年初下降0.16個百分點。

前瞻性指標持續改善

專家表示，去年以來，銀行在監管部門要求下加大了不良貸款的確認和處置力度。在不良貸款率改善的同時，多家銀行資產質量前瞻性指標持續改善。

國信證券銀行業首席分析師王信表示，銀行存量不良大幅出清，以關注貸款率為代表的潛在不良占比降至近幾年新低，潛在不良大幅減少。

在公布了一季度關注類貸款數據的24家上市銀行中，有18家上市銀行關注類貸款占比環比上年末出現下降。青農商行、長沙銀行、青島銀行下降幅度最大，分別下降0.54個百分點、0.36個百分點和0.33個百分點。

“未來隨著工業企業償債能力提升，銀行不良生成率有望下降，增量不良將會減少。”王信稱。

撥備有望反哺利潤

整體看，一季度末上市銀行撥備覆蓋率保持較高水平，風險抵御能力進一步提升。

一季報顯示，截至一季度末，27家上市銀行撥備覆蓋率超過200%，其中寧波銀行、杭州銀行、常熟銀行、招商銀行、郵儲銀行、無錫銀行等六家銀行撥備覆蓋率超過400%。與上年末相比，一季度末29家上市銀行撥備覆蓋率有所上升，其中江陰銀行、無錫銀行、蘇州銀行、平安銀行改善最明顯，均上升超過40個百分點。

“一季度銀行業在撥備計提力度邊際減弱的背景下，仍實現了撥備覆蓋率環比上行。隨著資產質量改善，行業撥備計提力度有邊際減小的空間。”中泰證券銀行業首席分析師戴志鋒稱。

王信表示，對2021年上市銀行凈利潤增速影響最大的因素仍是資產質量。他預計，隨著表內外存量不良出清和新增放緩，銀行整體資產質量壓力減輕，撥備有望持續反哺利潤。